مباشر- قفزت عائداتسندات الخزانة الأمريكية خلال تعاملات يوم الثلاثاء، بعدما أظهرت بيانات التضخم لشهر أكتوبر ارتفاع أسعار المستهلكين بأكثر من المتوقع، ما عزز رهانات المستثمرين على مواصلة مجلس الاحتياطي الفيدرالي تشديد سياسته النقدية، مع احتمال رفع أسعار الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس خلال ديسمبر المقبل.

وارتفع العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات، الذي يُعد معياراً مرجعياً لتحديد تكاليف الرهون العقارية وقروض السيارات وبطاقات الائتمان، بأكثر من 14 نقطة أساس ليصل إلى 5.004%.

كما صعد العائد على السندات لأجل 30 عاماً، الأكثر تأثراً بالتطورات الجيوسياسية، بأكثر من 10 نقاط أساس إلى 5.364%، فيما قفز العائد على السندات لأجل عامين، الأكثر ارتباطاً بتوقعات قرارات الاحتياطي الفيدرالي بشأن أسعار الفائدة قصيرة الأجل، بأكثر من 20 نقطة أساس إلى 4.755%.

وكان العائد على السندات لأجل 10 سنوات قد تجاوز مستوى 5% للمرة الأخيرة في وقت سابق من الشهر الجاري، بعدما سجل العائدان على السندات لأجل 10 و30 عاماً في أكتوبر أعلى مستوياتهما منذ 24 عاماً.

وتشير نقطة الأساس الواحدة إلى 0.01%، أو واحد من مئة من النقطة المئوية، فيما تتحرك عوائد السندات وأسعارها في اتجاهين متعاكسين.

وجاء ارتفاع العوائد عقب صدور بيانات أظهرت زيادة مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي بنسبة 0.4% خلال أكتوبر، متجاوزاً توقعات الاقتصاديين الذين استطلعت 'داو جونز' آراءهم بارتفاع قدره 0.3%، لكنه جاء أقل من الزيادة المسجلة في سبتمبر والبالغة 0.6%.

كما ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي، الذي يستثني أسعار الغذاء والطاقة المتقلبة، بنسبة 0.3%، مقارنة بتوقعات بزيادة قدرها 0.2%، وهي النسبة نفسها المسجلة خلال سبتمبر.

وسبق صدور البيانات تصريحات لعضو مجلس محافظي الاحتياطي الفيدرالي، كريستوفر والر، أشار فيها إلى تأييده اتخاذ إجراءات أكثر قوة إذا جاءت قراءات التضخم أعلى من التوقعات.

وقال والر، خلال مؤتمر للبنوك المركزية استضافه بنك إنجلترا في لندن، إنه في هذه الحالة يرى ضرورة النظر في رفع سعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس خلال اجتماع ديسمبر، محذراً من أن الاكتفاء بزيادة قدرها 25 نقطة أساس قد يعرض مصداقية البنك المركزي للخطر.

من جانبها، قالت ليندسي روسنر، رئيسة استثمارات الدخل الثابت متعدد القطاعات في شركة 'جولدمان ساكس لإدارة الأصول'، إن بيانات التضخم المرتفعة تشير إلى احتمال امتداد زيادات أسعار الفائدة التي يقرها الاحتياطي الفيدرالي إلى عام 2027.

وأضافت أن استمرار ارتفاع التضخم قد يدفع البنك المركزي إلى اتباع دورة تشديد نقدي أكثر حدة، مشيرة إلى أن رفع الفائدة في ديسمبر يمثل السيناريو الأساسي المرجح لدى الشركة، رغم المخاوف المتعلقة بقطاع الذكاء الاصطناعي، وأن استمرار التضخم عند مستويات مرتفعة يبقي الباب مفتوحاً أمام زيادات إضافية خلال عام 2027.

وفي أسواق الطاقة، تراجعت أسعار النفط مجدداً صباح الثلاثاء، وهبط خام برنت إلى ما دون 90 دولاراً للبرميل للمرة الأولى منذ أغسطس، بعدما قال الرئيس الأمريكي دونالد ترامب إن الحرب مع إيران قد تنتهي 'في وقت قريب نسبياً'، مستبعداً إلى حد كبير احتمال شن مزيد من الضربات في المنطقة.

ومن المتوقع أن تسهم بيانات التضخم الصادرة الثلاثاء، إلى جانب بيانات تضخم أسعار الجملة المرتقب صدورها يوم الجمعة، في تشكيل توقعات الأسواق بشأن قرارات الاحتياطي الفيدرالي المقبلة.

وكانت الأسواق قد سعّرت بالفعل إلى حد كبير احتمال رفع أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس خلال اجتماع ديسمبر، وفقاً لأداة 'FedWatch' التابعة لمجموعة 'CME'.

ويأتي ذلك بعد صدور بيانات توظيف أمريكية أقوى بكثير من توقعات وول ستريت الأسبوع الماضي، أظهرت إضافة 165 ألف وظيفة خلال أكتوبر، أي أكثر من ضعف التقديرات السابقة.