"جولدمان ساكس" يطرق أبواب سوق السندات مجدداً

مباشر- عادت مجموعة 'جولدمان ساكس' إلى سوق سندات الدولار الأمريكي، بعد مرور أكثر من أسبوع بقليل على تنفيذها أكبر عملية بيع سندات في تاريخ بنوك 'وول ستريت' بقيمة 16 مليار دولار.

ويقدم المصرف في إصداره الجديد سندات ثانوية ذات سعر فائدة ثابت قابلة لإعادة التسعير لمدة 15 عاماً، وسط توقعات أولية بأن يبلغ سعر الفائدة نحو 1.4 نقطة مئوية فوق المعيار الحكومي.

وتأتي هذه الخطوة لتعزز من القاعدة الرأسمالية للبنك وتؤكد استغلاله للزخم الإيجابي في الأسواق المالية، عقب إعلان نتائج أرباحه السنوية التي حفزت موجة اقتراض واسعة بين كبار المقرضين.

وتتضمن السندات الجديدة بنداً يمنح 'جولدمان ساكس' الحق في الاسترداد المبكر في الثاني من فبراير 2036، مما يمنح المصرف مرونة عالية في إدارة هيكل ديونه طويلة الأجل.

ويعد هذا الإصدار واحداً من أربعة عروض لسندات أمريكية عالية الجودة كان من المتوقع طرحها مطلع هذا الأسبوع، إلا أن بعض المقترضين فضلوا التريث مؤقتاً نتيجة الظروف الجوية والعواصف الشتوية التي أثرت على النشاط العام في الولايات المتحدة خلال عطلة نهاية الأسبوع، مما جعل الأنظار تتجه صوب تحركات 'جولدمان' القيادية في السوق.

يرجح المتعاملون في الأسواق المالية أن يبلغ حجم تداول السندات الأمريكية ذات التصنيف الاستثماري خلال الأسبوع الجاري نحو 35 مليار دولار، مما يمهد الطريق لجعل شهر يناير الحالي أول شهر في التاريخ يتجاوز فيه حجم المبيعات الإجمالي حاجز الـ 200 مليار دولار. وقد لعب 'جولدمان ساكس' دوراً محورياً في هذا الأداء الاستثنائي بمطلع عام 2026، من خلال صفقاته الضخمة التي استقطبت شهية المستثمرين الباحثين عن عائدات مستقرة في ظل التحولات الاقتصادية الراهنة، مما يعكس ثقة كبيرة في الملاءة المالية للمؤسسات المصرفية الكبرى.

ويسهم هذا التدفق الكثيف لإصدارات الدين في إعادة رسم ملامح سوق السندات العالمية، حيث تسعى البنوك الكبرى لتأمين تمويلات طويلة الأجل بأسعار تنافسية قبل أي تغيرات محتملة في السياسات النقدية.

ومع استمرار هذا النشاط المحموم، يراقب المحللون قدرة السوق على استيعاب هذه الأحجام القياسية من الديون، مؤكدين أن ريادة 'جولدمان ساكس' لهذه الموجة تعطي إشارة قوية لاستقرار القطاع المالي وقدرته على تمويل خطط النمو والتوسع، رغم التحديات الجيوسياسية والمناخية المحيطة.