الكويت – مباشر: بدأت شركة العملية للطاقة - كويتية رائدة في مجال حفر وخدمات حقول النفط – اليوم الأحد عملية طرح أسهمها للاكتتاب الخاص وإدراج 45.9% من رأس مالها كأسهم عادية؛ للتداول في السوق الأول في بورصة الكويت، وذلك رهنًا بموافقة هيئة أسواق المال.

ويتضمن الطرح وفق بيان تلقى 'معلومات مباشر' نسخته طرح أولي لأسهم جديدة تصدرها الشركة من قِبل بعض المساهمين الحاليين (المساهمين البائعين)، وطرح ثانوي لأسهم عادية قائمة من قِبل بعض المساهمين الحاليين (المساهمين البائعين) في الشركة.

وذكر البيان أن الإدراج يُعد خطوة مهمة نحو تنويع قاعدة مساهمي الشركة، وتعزيز حوكمة الشركات فيها، وتوسيع شبكة علاقاتها ومكانتها بين أصحاب المصلحة الرئيسيين، على أن يتم استخدام عائدات الطرح لتعزيز الميزانية العمومية للشركة، ودعم استراتيجيتها للنمو على الصعيدين المحلي والإقليمي.

وقد تم تعيين كلًّا من شركة الاستثمارات الوطنية، والمجموعة المالية هيرمس الإمارات المحدودة بالتعاون مع المجموعة المالية هيرمس الإمارات كمنسقين رئيسيين مشتركين، مع تعيين' استثمارات' والمجموعة المالية هيرمس وشركة أرقام كابيتال المالية المحدودة كمدراء الاكتتاب المشتركين، وتعيين 'استثمارات' أيضاً وكيلاً للاكتتاب ومستشاراً للإدراج.

أبرز سمات الطرح

تطرح 'العملية' طرحاً أولياً لأسهم جديدة تصدرها بما يصل إلى 16.68% من رأس مال الشركة من قبل بعض المساهمين الحاليين، وطرحاً ثانوياً لأسهم عادية قائمة في الشركة بما يصل إلى 29.21% من رأس مال الشركة بعد الطرح الأولي التي سيقوم المساهمون الحاليون ببيعها لمستثمرين محتملين جدد (الأسهم القائمة).

ووفق البيان فإن رأس المال المصدر والمدفوع للشركة يبلغ 47.20 مليون دينار، يتألف من 472 مليون سهم عادي، بقيمة اسمية 100 فلس للسهم الواحد، وسوف تشمل الأسهم التي سوف يتم طرحها الأسهم القائمة التي يمتلكها المساهمون الحاليون، والأسهم الجديدة التي ستصدرها الشركة.

ويحتفظ كلاهما بالحق في تعديل حجم الطرح في أي وقت قبل نهاية فترة الاكتتاب وفقًا لتقديرهما الخاص، ورهنًا بالقوانين المعمول بها وموافقة هيئة أسواق المال، على أن يتم فتح باب الاكتتاب للمستثمرين المحترفين بطبيعتهم والمستثمرين المحترفين المؤهلين وغيرهم من المستثمرين الآخرين.

وسوف يتم تحديد سعر الطرح من خلال آلية البناء السعري بناءً على نطاق سعر الطرح الذي ستتم مشاركته في الوقت المناسب، ومن المتوقع قبول إدراج الأسهم للتداول في بورصة الكويت في ديسمبر/كانون الأول 2025.

هيكل رأس المال وتوزيع الأرباح

تم تحديد رأس المال بتاريخ الإدراج 47.20 مليون دينار مُقسّمًا إلى 472 مليون سهم مدفوع بالكامل، وستتم زيادة رأس المال بمقدار 94.50 مليون سهم عادي من خلال الشريحة الأساسية للطرح، على أن تكون القيمة الاسمية لكل سهم 100 فلس.

وتعتزم الشركة وفقا لتوصيات مجلس الإدارة وتوفّر الاحتياطيات القابلة للتوزيع، توزيع أرباحاً إجمالية قدرها نحو 7 ملايين دينار كويتي عن صافي الربح المتحقق للسنة المالية المنتهية في 31 ديسمبر /كانون الأول 2026، على أن يتم عمل التوزيعات الاولى جزئياً في أكتوبر/تشرين الأول 2026، والباقي في أبريل/نيسان 2027.

وبعد ذلك، تعتزم 'العملية' تبني سياسة توزيعات، وتخضع التوزيعات بشكل عام لموافقة مجلس الإدارة وتوفّر الاحتياطيات القابلة للتوزيع، توزيع الأرباح على أساس نصف سنوي (في أكتوبر/تشرين الأول وأبريل/نيسان من كل عام)، مستهدفةً معدل توزيع نسبته نحو 50%–60% من صافي الربح المتحقق للفترة المالية ذات الصلة.

وتخضع التوزيعات بشكل عام لموافقة مجلس الإدارة، وتوفّر الاحتياطيات القابلة للتوزيع، وسيُراعى في تحديد النسبة الفعلية للتوزيع كلٌّ من حجم الاحتياطيات القابلة للتوزيع، وفرص الاستثمار المناسبة، والوضع المالي العام للشركة، بما يحقق التوازن بين عوائد المساهمين وتوفير السيولة الكافية لتمويل النمو المستقبلي.

كما ستواصل الشركة تقييم الفرص الاستثمارية ذات الأثر الإيجابي لتعزيز النمو، وفي حال عدم توفر فرص مناسبة تلبّي معايير الاستثمار المستهدفة ومتطلبات العائد، قد تنظر الشركة في إجراء توزيعات عند الحد الأعلى من نطاق التوزيع المعلن.

تفاصيل الطرح

يتوقع المساهمون البائعون والشركة بيع 45.9% من إجمالي رأس المال المصدر للشركة العملية للطاقة، مع احتفاظ المساهم البائع بالحق في تعديل حجم الطرح في أي وقت قبل نهاية فترة الاكتتاب وفقًا لتقديره الخاص، ورهنًا بالقوانين المعمول بها وموافقة هيئة أسواق المال.

من المتوقع أن تمتد فترة الاكتتاب، والتي ستكون مفتوحةً لجميع المستثمرين المؤهلين، ابتداءً من 23 نوفمبر/تشرين الثاني 2025 وحتى 7 ديسمبر/كانون الأول 2025، وسوف يتم تحديد سعر الطرح لكل سهم ('سعر الطرح') من خلال عملية البناء السعري وما بعدها.

ومن المتوقع حاليًا أن يتم إتمام عملية الطرح والقبول في ديسمبر/كانون الأول 2025، وذلك وفقًا لظروف السوق والحصول على الموافقات التنظيمية ذات الصلة في الكويت، بما في ذلك الموافقة على القبول في الإدراج والتداول في بورصة الكويت.

سوف يتم إدراج تفاصيل الطرح في نشرة اكتتاب، علماً بأنه تم نشر اليوم نشرة الاكتتاب الخاصة بالكويت على موقع الشركة للمستثمرين المؤهلين فقط، إذ سيقوم مدراء الاكتتاب المشتركين بإتاحتها للمستثمرين المؤهلين.

ويقتصر الطرح على المستثمرين المؤهلين فقط بما في ذلك جميع الأفراد والكيانات الاعتبارية بما في ذلك الشركات والمؤسسات والبنوك والصناديق، وعلى النحو المحدد في الكتاب الأول من اللائحة التنفيذية لهيئة أسواق المال في الكويت 'مستثمرين محترفين بطبيعتهم' أو 'مستثمرين محترفين مؤهلين'، الذين يقبلون شروط الاكتتاب في طلب الاكتتاب وكذلك في نشرة الاكتتاب، ما لم يكونوا ممنوعين من امتلاك الأسهم.

سوف يتم تسجيل الأسهم المكتتب بها بعد اكتمال الاكتتاب في سجل مساهمي الشركة الذي يحتفظ به وكيل المقاصة الشركة الكويتية للمقاصة باسم المكتتبين الذين تمّ تخصيص الأسهم لهم ودفعوا قيمتها الاسمية بالكامل، بأقرب وقت ممكن.

يُشار إلى أن 'العملية للطاقة' والتي تتخذ من الكويت مقرًا رئيسيًا لها من أبرز مزوّدي خدمات حقول النفط، وتركّز على خدمات الحفر والآبار التي تدعم برامج الإنتاج والصيانة في قطاع التنقيب والإنتاج، ويتكون أسطولها من 20 حفارة عاملة داخل الكويت.

وتعمل وفق نماذج التعاقد الصناعية المعتمدة في الكويت، وتشمل بشكل رئيسي اتفاقيات الخدمات متعددة السنوات، والترتيبات الإطارية، وعقود طلب التنفيذ، والتي تغطي عمليات الحفر والخدمات الميدانية المرتبطة بها.

وكان مجلس مفوضي هيئة أسواق المال الكويتية قد وافق في ختام الشهر الماضي على إدراج أسهم الشركة العملية للطاقة في بورصة الكويت (السوق الأول).